{"id":2381,"date":"2026-05-26T01:03:03","date_gmt":"2026-05-26T01:03:03","guid":{"rendered":"https:\/\/news.bitcoinlive24.com\/bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge\/"},"modified":"2026-05-26T01:03:03","modified_gmt":"2026-05-26T01:03:03","slug":"bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge\/","title":{"rendered":"Bitcoin Nativo su Aave V4: Babylon Labs Porta BTC come Collaterale Senza Bridge"},"content":{"rendered":"<div id=\"ez-toc-container\" class=\"ez-toc-v2_0_82_2 counter-hierarchy ez-toc-counter ez-toc-transparent ez-toc-container-direction\">\n<div class=\"ez-toc-title-container\">\n<p class=\"ez-toc-title\" style=\"cursor:inherit\">Table of Contents<\/p>\n<span class=\"ez-toc-title-toggle\"><a href=\"#\" class=\"ez-toc-pull-right ez-toc-btn ez-toc-btn-xs ez-toc-btn-default ez-toc-toggle\" aria-label=\"Toggle Table of Content\"><span class=\"ez-toc-js-icon-con\"><span class=\"\"><span class=\"eztoc-hide\" style=\"display:none;\">Toggle<\/span><span class=\"ez-toc-icon-toggle-span\"><svg style=\"fill: #999;color:#999\" xmlns=\"http:\/\/www.w3.org\/2000\/svg\" class=\"list-377408\" width=\"20px\" height=\"20px\" viewBox=\"0 0 24 24\" fill=\"none\"><path d=\"M6 6H4v2h2V6zm14 0H8v2h12V6zM4 11h2v2H4v-2zm16 0H8v2h12v-2zM4 16h2v2H4v-2zm16 0H8v2h12v-2z\" fill=\"currentColor\"><\/path><\/svg><svg style=\"fill: #999;color:#999\" class=\"arrow-unsorted-368013\" xmlns=\"http:\/\/www.w3.org\/2000\/svg\" width=\"10px\" height=\"10px\" viewBox=\"0 0 24 24\" version=\"1.2\" baseProfile=\"tiny\"><path d=\"M18.2 9.3l-6.2-6.3-6.2 6.3c-.2.2-.3.4-.3.7s.1.5.3.7c.2.2.4.3.7.3h11c.3 0 .5-.1.7-.3.2-.2.3-.5.3-.7s-.1-.5-.3-.7zM5.8 14.7l6.2 6.3 6.2-6.3c.2-.2.3-.5.3-.7s-.1-.5-.3-.7c-.2-.2-.4-.3-.7-.3h-11c-.3 0-.5.1-.7.3-.2.2-.3.5-.3.7s.1.5.3.7z\"\/><\/svg><\/span><\/span><\/span><\/a><\/span><\/div>\n<nav><ul class='ez-toc-list ez-toc-list-level-1 ' ><li class='ez-toc-page-1 ez-toc-heading-level-2'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-1\" href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge\/#Bitcoin_su_Aave_senza_Bridge_la_Proposta_di_Babylon_Labs\" >Bitcoin su Aave senza Bridge: la Proposta di Babylon Labs<\/a><\/li><li class='ez-toc-page-1 ez-toc-heading-level-2'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-2\" href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge\/#Cosa_sono_i_Trustless_Bitcoin_Vaults_di_Babylon_Labs\" >Cosa sono i Trustless Bitcoin Vaults di Babylon Labs<\/a><\/li><li class='ez-toc-page-1 ez-toc-heading-level-2'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-3\" href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge\/#Perche_Questo_e_Importante_per_il_Mercato_del_Credito_Crypto\" >Perch\u00e9 Questo \u00e8 Importante per il Mercato del Credito Crypto<\/a><\/li><li class='ez-toc-page-1 ez-toc-heading-level-2'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-4\" href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge\/#Il_Rischio_che_Elimina_e_Quello_che_Rimane\" >Il Rischio che Elimina e Quello che Rimane<\/a><\/li><li class='ez-toc-page-1 ez-toc-heading-level-2'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-5\" href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge\/#Il_Contesto_Bitcoin_nella_DeFi_nel_2026\" >Il Contesto: Bitcoin nella DeFi nel 2026<\/a><\/li><li class='ez-toc-page-1 ez-toc-heading-level-2'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-6\" href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge\/#Cosa_Significa_per_i_Detentori_di_Bitcoin\" >Cosa Significa per i Detentori di Bitcoin<\/a><\/li><li class='ez-toc-page-1 ez-toc-heading-level-2'><a class=\"ez-toc-link ez-toc-heading-7\" href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-nativo-aave-v4-babylon-labs-collaterale-senza-bridge\/#FAQ_%E2%80%94_Bitcoin_su_Aave_con_Babylon_Labs\" >FAQ \u2014 Bitcoin su Aave con Babylon Labs<\/a><\/li><\/ul><\/nav><\/div>\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"Bitcoin_su_Aave_senza_Bridge_la_Proposta_di_Babylon_Labs\"><\/span>Bitcoin su Aave senza Bridge: la Proposta di Babylon Labs<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h2>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Babylon Labs ha presentato il 26 maggio 2026 una <strong>Temperature Check all&#8217;Aave DAO<\/strong> \u2014 la fase consultiva preliminare che precede una vera proposta di governance \u2014 per integrare i <em>Trustless Bitcoin Vaults<\/em> con Aave V4 e abilitare Bitcoin nativo come collaterale. Il dettaglio che distingue questa proposta da ogni tentativo precedente: nessun bridge, nessun wrapper, nessun custode. Secondo <a href=\"https:\/\/news.bitcoin.com\/aave-dao-faces-vote-on-native-btc-collateral-as-babylon-labs-files-temp-check\/\" rel=\"nofollow noopener\" target=\"_blank\">Bitcoin.com News<\/a>, se la proposta venisse approvata, i detentori di BTC potrebbero prendere in prestito asset su Aave V4 usando i propri bitcoin on-chain nativi come garanzia, senza mai cedere la custodia a un intermediario.<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Questo \u00e8 un cambio strutturale significativo per il mercato del credito crypto. Finora, usare Bitcoin nella DeFi significava accettare un compromesso: convertire BTC in token sintetici come WBTC (Wrapped Bitcoin) o cbBTC, affidandosi a custodi centralizzati e a infrastrutture bridge che hanno dimostrato in pi\u00f9 occasioni di essere vettori di rischio sistemico.<\/p>\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"Cosa_sono_i_Trustless_Bitcoin_Vaults_di_Babylon_Labs\"><\/span>Cosa sono i Trustless Bitcoin Vaults di Babylon Labs<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h2>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Babylon Labs \u00e8 una societ\u00e0 di ricerca e sviluppo blockchain specializzata nel protocollo Babylon, che consente di mettere Bitcoin in <em>staking<\/em> \u2014 cio\u00e8 bloccare BTC come garanzia di sicurezza per altri sistemi \u2014 senza mai abbandonare la blockchain di Bitcoin. I <strong>Trustless Bitcoin Vaults<\/strong> estendono questo concetto al credito: i BTC restano on-chain Bitcoin, bloccati in un vault programmabile, e la posizione collaterale viene registrata e gestita da Aave V4 su un layer compatibile.<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Il meccanismo si basa su script Bitcoin avanzati e covenant (clausole che limitano come i BTC in un vault possono essere spesi), rendendo tecnicamente impossibile per qualsiasi singolo attore spostare i fondi senza rispettare le condizioni predefinite del protocollo. Non esiste un custode con le chiavi: le regole di liquidazione e rilascio sono codificate direttamente nel protocollo Bitcoin.<\/p>\n\n<figure class=\"wp-block-table\"><div style=\"overflow-x:auto\"><table>\n  <thead>\n    <tr>\n      <th>Metodo attuale<\/th>\n      <th>Proposta Babylon Labs<\/th>\n    <\/tr>\n  <\/thead>\n  <tbody>\n    <tr>\n      <td>WBTC (custodiale, BitGo)<\/td>\n      <td>BTC nativo on-chain<\/td>\n    <\/tr>\n    <tr>\n      <td>cbBTC (custodiale, Coinbase)<\/td>\n      <td>Nessun custode centralizzato<\/td>\n    <\/tr>\n    <tr>\n      <td>Bridge cross-chain (rischio exploit)<\/td>\n      <td>Script Bitcoin nativi (no bridge)<\/td>\n    <\/tr>\n    <tr>\n      <td>Wrapper ERC-20 su Ethereum<\/td>\n      <td>Vault programmabile su Bitcoin L1<\/td>\n    <\/tr>\n    <tr>\n      <td>Rischio controparte custode<\/td>\n      <td>Regole di liquidazione on-chain<\/td>\n    <\/tr>\n  <\/tbody>\n<\/table><\/div><\/figure>\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"Perche_Questo_e_Importante_per_il_Mercato_del_Credito_Crypto\"><\/span>Perch\u00e9 Questo \u00e8 Importante per il Mercato del Credito Crypto<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h2>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Il mercato dei prestiti garantiti da Bitcoin \u00e8 oggi stimato a circa <strong>3 miliardi di dollari<\/strong> \u2014 una frazione del potenziale. Secondo un report Ledn (analizzato da BitcoinLive24 a maggio 2026), potrebbe raggiungere <strong>1 trilione di dollari<\/strong> entro un decennio. Il freno principale non \u00e8 la domanda \u2014 l&#8217;88% degli intervistati si dichiara interessato \u2014 ma la mancanza di fiducia nelle piattaforme custodiali dopo i collassi di Celsius e BlockFi nel 2022.<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Una soluzione truly trustless \u2014 dove l&#8217;utente non deve affidarsi a un custode con la possibilit\u00e0 tecnica di appropriarsi dei fondi \u2014 potrebbe sbloccare una quota significativa di questa domanda latente. Aave V4 (secondo per TVL nel settore DeFi con decine di miliardi di dollari in asset gestiti) sarebbe il terreno ideale per un primo test su scala.<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">La proposta di Babylon Labs prevede che i detentori di BTC possano:<\/p>\n\n<ul class=\"wp-block-list\">\n  <li>Depositare Bitcoin in un Trustless Vault senza cederne la custodia<\/li>\n  <li>Usare quel BTC come collaterale per prendere in prestito stablecoin o altri asset su Aave V4<\/li>\n  <li>Mantenere l&#8217;esposizione a Bitcoin senza venderlo \u2014 il cosiddetto <em>borrow against BTC<\/em><\/li>\n  <li>Beneficiare di liquidazioni on-chain trasparenti, senza intermediari umani<\/li>\n<\/ul>\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"Il_Rischio_che_Elimina_e_Quello_che_Rimane\"><\/span>Il Rischio che Elimina e Quello che Rimane<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h2>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">La proposta elimina due dei rischi storicamente pi\u00f9 rilevanti nel credito crypto: il <strong>rischio custode<\/strong> (l&#8217;entit\u00e0 che detiene i BTC avvolti potrebbe fallire o essere hackerata) e il <strong>rischio bridge<\/strong> (i protocolli che trasferiscono valore tra blockchain sono stati storicamente i vettori pi\u00f9 vulnerabili agli exploit \u2014 solo nel 2022 oltre 2 miliardi di dollari sono stati sottratti attraverso attacchi ai bridge).<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Restano tuttavia rischi che meritano attenzione. Il protocollo Bitcoin non supporta nativamente smart contract complessi: Babylon Labs deve necessariamente appoggiarsi a meccanismi off-chain o a layer secondari per coordinare le operazioni con Aave. Questo introduce un nuovo livello di complessit\u00e0 tecnica che dovr\u00e0 essere validato attraverso audit approfonditi prima di qualsiasi deployment su mainnet. Il <em>Temperature Check<\/em> \u00e8 solo il primo passo: seguir\u00e0 una Snapshot vote, poi un voto di governance on-chain completo.<\/p>\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"Il_Contesto_Bitcoin_nella_DeFi_nel_2026\"><\/span>Il Contesto: Bitcoin nella DeFi nel 2026<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h2>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">L&#8217;interesse verso Bitcoin come asset DeFi \u00e8 cresciuto in modo significativo nel 2026. <strong>Babylon Protocol<\/strong> ha gi\u00e0 attirato miliardi di dollari in BTC per lo staking su network Proof-of-Stake. Parallelamente, il progetto vBTC.b con tecnologia FROST ha portato Bitcoin come liquidit\u00e0 nativa sulla rete Base (analizzato da BitcoinLive24 a maggio 2026). La proposta Aave si inserisce in questa tendenza: portare Bitcoin \u2014 l&#8217;asset pi\u00f9 liquido e meno contestato del settore \u2014 all&#8217;interno dell&#8217;infrastruttura finanziaria decentralizzata senza i compromessi del passato.<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Secondo i dati di DeFiLlama, Aave V3 e V4 gestiscono complessivamente oltre 20 miliardi di dollari in TVL (Total Value Locked). L&#8217;aggiunta di BTC nativo come collaterale potrebbe attrarre una quota di detentori che fino ad oggi si erano tenuti distanti dalla DeFi proprio per i rischi di custodia associati al BTC wrappato.<\/p>\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"Cosa_Significa_per_i_Detentori_di_Bitcoin\"><\/span>Cosa Significa per i Detentori di Bitcoin<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h2>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Per chi detiene Bitcoin con una logica di lungo periodo, la proposta Babylon Labs \/ Aave V4 apre una possibilit\u00e0 concreta: <strong>accedere a liquidit\u00e0 in stablecoin senza vendere i propri BTC<\/strong>, mantenendo piena esposizione all&#8217;upside del prezzo e senza dipendere da intermediari custodiali. \u00c8 essenzialmente la logica del mutuo bancario applicata al mondo Bitcoin \u2014 si mette a garanzia un asset per ottenere liquidit\u00e0 a breve \u2014 ma senza banche, senza KYC obbligatorio e senza la possibilit\u00e0 che il custode scomparisca con i fondi.<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Il voto di Aave DAO sulla Temperature Check \u00e8 atteso nelle prossime settimane. Se la community esprimer\u00e0 supporto, Babylon Labs proceder\u00e0 con una proposta formale di governance che dovr\u00e0 raccogliere quorum per procedere al deployment su mainnet.<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Per chi vuole seguire gli sviluppi del mercato del credito su Bitcoin, <a href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-backed-lending-mercato-1-trilione-ledn-report\/\">BitcoinLive24 ha analizzato il report Ledn sul mercato da $1 trilione<\/a> e <a href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/bitcoin-entra-defi-frost-vbtcb-base-custodia-nativa\/\">l&#8217;integrazione vBTC.b su Base con FROST<\/a>.<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Rimani aggiornato in tempo reale su tutti i movimenti dell&#8217;ecosistema Bitcoin: <a href=\"https:\/\/bitcoinlive24.com\" target=\"_blank\">Scarica l&#8217;app BitcoinLive24<\/a> e ricevi notifiche push istantanee quando succede qualcosa di importante.<\/p>\n\n<h2 class=\"wp-block-heading\"><span class=\"ez-toc-section\" id=\"FAQ_%E2%80%94_Bitcoin_su_Aave_con_Babylon_Labs\"><\/span>FAQ \u2014 Bitcoin su Aave con Babylon Labs<span class=\"ez-toc-section-end\"><\/span><\/h2>\n\n<h3 class=\"wp-block-heading\">Cos&#8217;\u00e8 il Temperature Check di Babylon Labs su Aave?<\/h3>\n<p class=\"wp-block-paragraph\">\u00c8 la fase consultiva preliminare di governance Aave in cui Babylon Labs propone di integrare Bitcoin nativo (senza bridge o wrapper) come collaterale su Aave V4, attraverso i propri Trustless Bitcoin Vaults. Il voto definitivo richieder\u00e0 ulteriori fasi formali.<\/p>\n\n<h3 class=\"wp-block-heading\">Qual \u00e8 la differenza tra BTC nativo e WBTC come collaterale?<\/h3>\n<p class=\"wp-block-paragraph\">WBTC \u00e8 un token ERC-20 emesso da BitGo che rappresenta Bitcoin su Ethereum \u2014 richiede fidarsi di un custode centralizzato. Il BTC nativo proposto da Babylon Labs resta sulla blockchain Bitcoin, bloccato in un vault programmabile senza intermediari umani.<\/p>\n\n<h3 class=\"wp-block-heading\">Ci sono rischi nella proposta di Babylon Labs?<\/h3>\n<p class=\"wp-block-paragraph\">S\u00ec. La complessit\u00e0 tecnica richiede audit approfonditi. La coordinazione tra Bitcoin L1 e Aave V4 introduce meccanismi off-chain che dovranno essere validati prima del deployment su mainnet. La proposta \u00e8 ancora in fase di Temperature Check, non \u00e8 approvata.<\/p>\n\n<h3 class=\"wp-block-heading\">Quanto vale oggi il mercato del credito garantito da Bitcoin?<\/h3>\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Circa 3 miliardi di dollari secondo il report Ledn del maggio 2026, con potenziale di crescita fino a 1 trilione entro un decennio se si risolve il problema della fiducia nei custodi.<\/p>\n\n<h3 class=\"wp-block-heading\">Quando sar\u00e0 disponibile il BTC nativo su Aave V4?<\/h3>\n<p class=\"wp-block-paragraph\">Non ci sono date definitive. Dopo il Temperature Check seguiranno una Snapshot vote e un voto di governance on-chain. Il deployment su mainnet richieder\u00e0 mesi di audit e validazione tecnica.<\/p>\n\n<p class=\"wp-block-paragraph\"><em>Questo articolo non costituisce consulenza finanziaria. BitcoinLive24 riporta notizie e analisi a scopo informativo. Gli investimenti in criptovalute comportano rischi significativi.<\/em><\/p>","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<p>Bitcoin su Aave senza Bridge: la Proposta di Babylon Labs Babylon Labs ha presentato il 26 maggio 2026 una Temperature Check all&#8217;Aave DAO \u2014 la&#8230;<\/p>\n","protected":false},"author":2,"featured_media":1843,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[611],"tags":[],"class_list":["post-2381","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-crescita"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/2381","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/users\/2"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=2381"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/2381\/revisions"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/media\/1843"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=2381"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=2381"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/bitcoinlive24.com\/news\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=2381"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}